Что нужно знать о составлении инвестиционного портфеля
Обретя широкую популярность, инвестиционные портфели пропагандируются как панацея от финансовой несостоятельности. Но прирост капитала с помощью инвестиций редко проходит гладко. Чтобы избежать неприятных последствий, необходимо заранее составить подробный план действий.
Инвестиционный портфель — это совокупность ценных бумаг разного вида, разного срока действия и разной ликвидности, управляемая как единое целое. Как же грамотно распределить свои активы, чтобы сделать портфель более эффективным и защищенным?
С чего начать. Постарайтесь определить основные цели при создании портфеля
Пусть для начала ваши пожелания будут достаточно общими. К примеру: «Я хочу получить высокую прибыль» или «Хочу сохранить капитал от инфляции». Затем нужно конкретизировать ваши предпочтения: определить сумму вклада, срок вложения, регулярность покупки активов, величину ожидаемого дохода, предполагаемый риск. И только исходя из этого, можно приступить к выбору типа портфеля.
Выработка инвестиционной политики
Выделяют два основных вида: портфель роста и портфель дохода. В первом случае, портфель рассчитан на тех, кто хочет как можно быстрее получить высокий доход за счет роста курсовой стоимости ценных бумаг. Торговля осуществляется с помощью «опасных» инструментов: акций, фьючерсов, опционов. Но любители легкой наживы должны знать главное правило «портфельной теории»: чем выше доходность, тем больше риска поплатиться своим финансовым благополучием.
Во втором случае, портфель сформирован из облигаций крупных компаний и предусмотрен на получение доходов в форме дивидендных и процентных выплат. Рассчитывать на высокий доход здесь не стоит, но и вероятность потерь не велика.
В связи с шаткой экономической ситуацией, в последнее время на фондовом рынке приобрели популярность диверсифицированные портфели. В таком случае, из-за правильной пропорции между высоко и низко рискованными инвестициями ухабов «по дороге к светлому будущему» возникает гороздо меньше.
Управление — залог успеха
Но для того, чтобы инвестиционный портфель приносил необходимую доходность, им необходимо управлять. Обычно выделяют два способа управления.
- При активном управлении придется постоянно отслеживать рынок ценных бумаг: приобретать наиболее эффективные и максимально быстро избавлятьтся от низко доходных.
- При пассивном управлении необходимо определить минимальный уровень доходности, отобрать ценные бумаги в хорошо диверсифицированный портфель и обновлять его при падении доходности ниже минимальной.
Составление инвестиционного портфеля
Итак, остается осуществить последний шаг — определить подходящие фонды. Недостатка в выборе не будет: банки и консалтинговые группы предоставляют огромный простор для творчества. К примеру, семейство фондов предлагает на выбор 27 индексных фонда (то есть входящих в расчет биржевых индексов) и 12 фондов активного управления. Какие из них выбрать — зависит лишь от Ваших личных предпочтений.
| Оценка материала: | (1) | (1) |
На данный момент нет комментария к этому материалу.